AIコンピュート競争の水面下で起きていることがある。制約の根源が、アクセラレーター本体からそれらを接続するファブリックへと移りつつあるのだ。フォトダイオードおよびレーザーダイオードの製造ラインを拡張し、200G部品を共同開発する化合物半導体ファウンドリーの動きは、次の希少資源が生の演算能力（FLOPs）ではなくデータ転送にあることを示すシグナルだ。クラスターが数万台規模のアクセラレーターに達すると、それらの間で800G、さらには1.6Tでデータをやり取りする際に銅配線の物理的限界に突き当たり、長距離では光が不可欠になる。

この転換は、化合物半導体をニッチな存在から静かにチョークポイントへと昇格させる。InPやGaAsを基板とするレーザーおよびフォトダイオードは、あらゆる高速光リンクの中核を担っている。そしてエピタキシーやパッケージングは、GPUの発注サイクルと同じタイムラインでは拡張できない。アクセラレーターなら一四半期で追加調達できるが、化合物半導体の生産能力とコパッケージドオプティクスの立ち上げには、数年単位の資本集約的なコミットメントが必要だ。このスタックを押さえた企業は、データセンター建設ラッシュの語りが見落としがちなマージンを手にする。

これが現在の資本投資の議論に欠けているレイヤーだ。ギガワット規模のデータセンター投資や数十億ドル規模のコンピュートファイナンスはいずれも、インターコネクトファブリックが歩調を合わせてスケールすることを前提としている。AIコンピュートの1ギガワットには比例した光帯域幅が必要であり、今日その供給は、チップや電力に関する報道が示唆するよりもはるかにひっ迫している。

日本にとって、これはAIインフラ分野の中で、輸入に頼るのではなく自国が真に防衛可能なハードウェアIPを保有する数少ないセグメントの一つだ。日本勢は光コンポーネント、光ファイバー、フォトニック集積において深い専門知識を有しており、NTTのIOWNイニシアチブは光を将来ネットワークの根幹と位置づける明確な賭けである。海外から完成したAI処理能力を買い入れるのではなく、日本企業はフォトニクスサプライチェーンの一端を国内に根付かせることができる。

ソブリンコンピュートを構築しようとする日本のSIerやデータセンター事業者にとっての実践的な示唆は、光調達がGPU確保と並ぶ優先事項になるということだ。これらのコンポーネントのリードタイムは長く、ファウンドリー能力は地理的に集中しているため、複数年にわたるコミットメントの確保と単一地域依存からの脱却は、今や購買部門の細部ではなく戦略上の問いである。地元の光部品・装置メーカーを、建設ラッシュの傍観者ではなくサプライヤーとして位置づける機会がここにある。